[뉴스핌=양창균 기자] 올 1/4분기 흑자전환에 성공한 TSC 멤시스에 대해 스트롱 바이(강력 매수) 의견이 제시됐다.
정한섭 KTB투자증권 애널리스트는 27일 TSC 멤시스 투자보고서를 내고 "올 1/4분기 실적은 예상치에 부합한 성적"이라고 평가했다.
특히 그는 "실적 저점구간인 1/4분기가 지났다"며 투자의견 스트롱 바이(STRONG BUY)와 목표주가 5000원을 유지했다.
다만 순이익이 BEP 수준을 기록한 이유에 대해 정 애널리스트는 " LG디스플레이에 판매되는 LCD 제품 포트폴리오가 수익성이 낮은 검사장비(Probe station)에 집중됐기 때문"이라고 설명했다.
무엇보다도 정 애널리스트는 1/4분기 실적저점을 시작으로 2/4분기부터 실적개선이 이뤄질 것으로 내다봤다.
그는 "2/4분기 TSC 멤시스의 실적은 매출액 224억원과 영업이익 24억원이 기대된다"며 "전방산업인 LG디스플레이의 글라스 캐파(glass capa) 증가로 2/4분기 매출은 전분기 대비 7% 성장할 것을 예상된다"며 "여기에 수익성이 높은 LCD용 프로브유닛(Probe Unit)의 판매도 증가할 것으로 기대된다"고 말했다.
이와함께 정 애널리스트는 반도체 경쟁력 확보를 위한 약진도 두드러질 것으로 기대했다.
그는 "지금까지 12인치 DRAM 테스트를 위한 프로브카드(probe card)의 매출이 지지부진했다"며 "2/4분기부터 주요 고객사인 하이닉스로의 반도체용 12인치 프로브카드의 매출 개시도 기대되는 대목"이라고 분석했다.
정한섭 KTB투자증권 애널리스트는 27일 TSC 멤시스 투자보고서를 내고 "올 1/4분기 실적은 예상치에 부합한 성적"이라고 평가했다.
특히 그는 "실적 저점구간인 1/4분기가 지났다"며 투자의견 스트롱 바이(STRONG BUY)와 목표주가 5000원을 유지했다.
다만 순이익이 BEP 수준을 기록한 이유에 대해 정 애널리스트는 " LG디스플레이에 판매되는 LCD 제품 포트폴리오가 수익성이 낮은 검사장비(Probe station)에 집중됐기 때문"이라고 설명했다.
무엇보다도 정 애널리스트는 1/4분기 실적저점을 시작으로 2/4분기부터 실적개선이 이뤄질 것으로 내다봤다.
그는 "2/4분기 TSC 멤시스의 실적은 매출액 224억원과 영업이익 24억원이 기대된다"며 "전방산업인 LG디스플레이의 글라스 캐파(glass capa) 증가로 2/4분기 매출은 전분기 대비 7% 성장할 것을 예상된다"며 "여기에 수익성이 높은 LCD용 프로브유닛(Probe Unit)의 판매도 증가할 것으로 기대된다"고 말했다.
이와함께 정 애널리스트는 반도체 경쟁력 확보를 위한 약진도 두드러질 것으로 기대했다.
그는 "지금까지 12인치 DRAM 테스트를 위한 프로브카드(probe card)의 매출이 지지부진했다"며 "2/4분기부터 주요 고객사인 하이닉스로의 반도체용 12인치 프로브카드의 매출 개시도 기대되는 대목"이라고 분석했다.