[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DB증권에서 04일 LG이노텍(011070)에 대해 '고환율+판매호조+기판까지 좋은 게 차곡차곡'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 320,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 18.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ LG이노텍 리포트 주요내용
DB증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 '환율도 좋고 물량도 좋고: 4Q25E 영업이익 4,069억원(+64.1%YoY, +99.7%QoQ)으로 전망하며 기존 대비 22% 상향. 상향의 배경은 환율과 고객사 스마트폰 신모델 판매 호조. LG이노텍에게 환율은 높고+분기중 우상향할 때 가장 유리한데, 현재의 환율 환경은 매우 우호적임. 전분기 대비 환율로 인한 영업이익 증분만 500억원 이상 반영될 것으로 추정됨. 또한 고객사 스마트폰 판매량이 기대치를 크게 상회해 물량 증가 효과도 컸을 것. 고객사 신모델 출시 이후 2개월 합산 판매량은 2,973만대로 집계되어 동기간 판매량은 11시리즈 이래 최고 치, 전작 대비로는 18% 증가함. 특히 일반 모델(전작 대비 +24%)의 판매 호조가 눈에 띔. 기판소재사업부 역시 RF-Sip, Aip기판이 북미 고객사 판매량과 연동되므로(반도체기판의 과반 수준) 4Q25E 매출액과 영업이익 추정치를 상향 조정함. 또한 FCCSP는 업황 호황 국면, GDDR7은 신규 진입, FCBGA는 공급처 확대 기대되어 실적 성장 배경 확보'라고 분석했다.


◆ LG이노텍 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 260,000원 -> 320,000원(+23.1%)
- DB증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
DB증권 조현지 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 320,000원은 2025년 10월 21일 발행된 DB증권의 직전 목표가인 260,000원 대비 23.1% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 25년 01월 14일 230,000원을 제시한 이후 하락하여 25년 04월 24일 최저 목표가인 200,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 320,000원을 제시하였다.


◆ LG이노텍 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 273,316원, DB증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB증권에서 제시한 목표가 320,000원은 25년 12월 03일 발표한 미래에셋증권의 320,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 273,316원 대비 17.1% 높은 수준으로 LG이노텍의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 273,316원은 직전 6개월 평균 목표가였던 203,474원 대비 34.3% 상승하였다. 이를 통해 LG이노텍의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.