[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 유진투자증권에서 04일 S-Oil(010950)에 대해 '호황을 반영하지 못하고 있는 주가'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 90,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 24.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ S-Oil 리포트 주요내용
유진투자증권에서 S-Oil(010950)에 대해 '3Q25 매출액 8.4조원(+5%qoq, -5%yoy), 영업이익 2,292억원(흑전qoq, 흑전yoy), 당기순이익 632억원(흑전 qoq, 흑전yoy)로 당사 추정을 소폭 하회한 실적. 당사 추정 하회 이유는 정유 사업의 실적 미스 때문. 당사는 REPowerEU로 인한 러시아 가스 도입 중단과 동절기 성수기가 맞물려 정제마진이 더욱 강세를 보일 것이라 전망. 그러나 이를 제외하면 예상 수준의 실적이었으며, 러시아 석유, 가스 물량 제재 효과는 중장기적으로 지속될 것으로 예상. 화학은 PX 마진 반등으로 적자가 축소되었으며 윤활유는 공급 차질로 수익성 개선 지속 중. 4Q25 매출액 8.2조원(-2%qoq, -8%yoy), 영업이익 2,903억원(+27%qoq, +31%yoy) 전망. 재고 손실을 제외하면 4천억원 이상의 호실적. 정제마진 강세는 장기간 지속될 것이라 판단하며 실적도 추가 상향 조정 이어질 전망'라고 분석했다.
◆ S-Oil 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 73,000원 -> 90,000원(+23.3%)
유진투자증권 황성현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 90,000원은 2024년 11월 05일 발행된 유진투자증권의 직전 목표가인 73,000원 대비 23.3% 증가한 가격이다.
◆ S-Oil 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,688원, 유진투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 90,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 82,688원 대비 8.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 하나증권의 100,000원 보다는 -10.0% 낮다. 이는 유진투자증권이 타 증권사들보다 S-Oil의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,688원은 직전 6개월 평균 목표가였던 74,353원 대비 11.2% 상승하였다. 이를 통해 S-Oil의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ S-Oil 리포트 주요내용
유진투자증권에서 S-Oil(010950)에 대해 '3Q25 매출액 8.4조원(+5%qoq, -5%yoy), 영업이익 2,292억원(흑전qoq, 흑전yoy), 당기순이익 632억원(흑전 qoq, 흑전yoy)로 당사 추정을 소폭 하회한 실적. 당사 추정 하회 이유는 정유 사업의 실적 미스 때문. 당사는 REPowerEU로 인한 러시아 가스 도입 중단과 동절기 성수기가 맞물려 정제마진이 더욱 강세를 보일 것이라 전망. 그러나 이를 제외하면 예상 수준의 실적이었으며, 러시아 석유, 가스 물량 제재 효과는 중장기적으로 지속될 것으로 예상. 화학은 PX 마진 반등으로 적자가 축소되었으며 윤활유는 공급 차질로 수익성 개선 지속 중. 4Q25 매출액 8.2조원(-2%qoq, -8%yoy), 영업이익 2,903억원(+27%qoq, +31%yoy) 전망. 재고 손실을 제외하면 4천억원 이상의 호실적. 정제마진 강세는 장기간 지속될 것이라 판단하며 실적도 추가 상향 조정 이어질 전망'라고 분석했다.
◆ S-Oil 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 73,000원 -> 90,000원(+23.3%)
유진투자증권 황성현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 90,000원은 2024년 11월 05일 발행된 유진투자증권의 직전 목표가인 73,000원 대비 23.3% 증가한 가격이다.
◆ S-Oil 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,688원, 유진투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 90,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 82,688원 대비 8.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 하나증권의 100,000원 보다는 -10.0% 낮다. 이는 유진투자증권이 타 증권사들보다 S-Oil의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,688원은 직전 6개월 평균 목표가였던 74,353원 대비 11.2% 상승하였다. 이를 통해 S-Oil의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
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