[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DB금융투자에서 08일 삼성전자(005930)에 대해 '메모리 판가 상승 + 재평손 충당금 환입의 콜라보'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 100,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 18.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 삼성전자 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전자(005930)에 대해 '1Q24 잠정 매출액은 71.0조원(+5% QoQ, +11% YoY)으로 컨센서스에 부합했으며 영업이익은 6.6조원(+134% QoQ, +931% YoY)으로 컨센서스를 23% 상회. 사업부별 영업손익은 DS 2.0조원, SDC 0.4조원, MX/NW 3.8조원, VD/DA 0.4조원, Harman 0.2조원으로 추정. 메모리 출하량은 가이던스에 부합했으며 판가는 전분기 대비 큰 폭으로 상승한 것으로 추정. 큰폭의 메모리 판가 상승으로 NAND 위주 재고평가손실 충당금 환입이 크게 발생하며 DS(반도체) 영업이익은 분기 흑자 전환을 시현한 것으로 추정. MX 영업이익은 갤럭시S24 시리즈 출시 효과로 전분기 대비 증가했으나 부품 원가 상승으로 전년 대비 수익성은 하락한 것으로 추정. SDC(디스플레이) 영업이익은 북미 모바일 고객사향 중소형 OLED 출하 약세로 전년, 전분기 대비 감소.'라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 'AI 서버향 수요가 지속되는 가운데 메모리 업황 저점 인식에 따른 고객사들의 전략적 구매로 2Q24에도 메모리 판가 상승세는 지속될 것으로 예상. 최근 일부 세트 고객사들의 메모리 재고 수준 상승에 대한 우려의 시각이 있음. 그러나 당사는 1) 메모리 공급사들의 재고 감소세, 2) 삼성전자의 대형 AI 반도체 고객사향 HBM 진입 및 차세대 AI 반도체 파운드리 수주 가능성에 주목하며 반도체 업종 내에서 삼성전자가 상대적으로 편안하다고 판단.'라고 밝혔다.
◆ 삼성전자 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 100,000원 -> 100,000원(0.0%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 상승
DB금융투자 서승연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 100,000원은 2024년 03월 25일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 100,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 06월 28일 94,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 100,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전자 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 100,522원, DB금융투자 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 100,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 100,522원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 100,522원은 직전 6개월 평균 목표가였던 90,870원 대비 10.6% 상승하였다. 이를 통해 삼성전자의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 삼성전자 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전자(005930)에 대해 '1Q24 잠정 매출액은 71.0조원(+5% QoQ, +11% YoY)으로 컨센서스에 부합했으며 영업이익은 6.6조원(+134% QoQ, +931% YoY)으로 컨센서스를 23% 상회. 사업부별 영업손익은 DS 2.0조원, SDC 0.4조원, MX/NW 3.8조원, VD/DA 0.4조원, Harman 0.2조원으로 추정. 메모리 출하량은 가이던스에 부합했으며 판가는 전분기 대비 큰 폭으로 상승한 것으로 추정. 큰폭의 메모리 판가 상승으로 NAND 위주 재고평가손실 충당금 환입이 크게 발생하며 DS(반도체) 영업이익은 분기 흑자 전환을 시현한 것으로 추정. MX 영업이익은 갤럭시S24 시리즈 출시 효과로 전분기 대비 증가했으나 부품 원가 상승으로 전년 대비 수익성은 하락한 것으로 추정. SDC(디스플레이) 영업이익은 북미 모바일 고객사향 중소형 OLED 출하 약세로 전년, 전분기 대비 감소.'라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 'AI 서버향 수요가 지속되는 가운데 메모리 업황 저점 인식에 따른 고객사들의 전략적 구매로 2Q24에도 메모리 판가 상승세는 지속될 것으로 예상. 최근 일부 세트 고객사들의 메모리 재고 수준 상승에 대한 우려의 시각이 있음. 그러나 당사는 1) 메모리 공급사들의 재고 감소세, 2) 삼성전자의 대형 AI 반도체 고객사향 HBM 진입 및 차세대 AI 반도체 파운드리 수주 가능성에 주목하며 반도체 업종 내에서 삼성전자가 상대적으로 편안하다고 판단.'라고 밝혔다.
◆ 삼성전자 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 100,000원 -> 100,000원(0.0%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 상승
DB금융투자 서승연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 100,000원은 2024년 03월 25일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 100,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 06월 28일 94,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 100,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전자 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 100,522원, DB금융투자 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 100,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 100,522원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 100,522원은 직전 6개월 평균 목표가였던 90,870원 대비 10.6% 상승하였다. 이를 통해 삼성전자의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.