[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 한화투자증권에서 15일 풍산(103140)에 대해 '방산 모멘텀 재가동, 신동 부문 구리 가격 수혜'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 178,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 40.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 풍산 리포트 주요내용
한화투자증권에서 풍산(103140)에 대해 '4분기 연결 매출액은 1조 5,342억 원(QoQ +30.7%, YoY +24.9%) 영업이익은 803억 원(QoQ +88.7%, YoY +137.2%)으로 컨센서스를 하회한 것으로 예상된다. 다만 부진했던 전분기(426억 원) 대비 뚜렷한 이익 체력 회복세를 시현할 전망이다. 방산 부문의 구조적 성장성이 훼손되지 않았음이 확인됨에 따라 비중 확대 의견을 유지한다. 자회사 실적 우려와 미국 스포츠탄 관세 이슈에 따른 변동성은 주가에 이미 반영되어 점차 제한적인 수준에 그칠 것이다. 견조한 대구경 탄약 매출을 기반으로 2026년 방산 매출 가이던스 역시 양호할 것으로 예상된다. 또한, 타이트한 수급에 기인한 구리 가격 강세는 신동 부문의 판가 상승 및 재고평가이익을 견인할 것이며, 글로벌 군비 확대 압력은 추가 수주 가능성을 높여 밸류에이션을 지지할 것이다. 이에 투자의견과 목표주가를 유지한다.
'라고 분석했다.


◆ 풍산 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 178,000원 -> 178,000원(0.0%)
- 한화투자증권, 최근 1년 목표가 하락
한화투자증권 권지우 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 178,000원은 2025년 11월 03일 발행된 한화투자증권의 직전 목표가인 178,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 한화투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 25년 07월 21일 200,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 178,000원을 제시하였다.


◆ 풍산 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 160,333원, 한화투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 한화투자증권에서 제시한 목표가 178,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 160,333원 대비 11.0% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 NH투자증권의 193,000원 보다는 -7.8% 낮다. 이는 한화투자증권이 타 증권사들보다 풍산의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 160,333원은 직전 6개월 평균 목표가였던 121,893원 대비 31.5% 상승하였다. 이를 통해 풍산의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.