[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = IBK투자증권에서 14일 한국전력(015760)에 대해 '4분기도 이상무'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 60,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 21.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 한국전력 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 한국전력(015760)에 대해 '3Q16 이후 처음으로 분기 영업이익률 20% 회복. 판매단가 상승으로 전기 판매 수익 증가. 이익 성장 흐름 이어질 전망: 매수 의견을 유지하고, 실적 추정치 상향과 밸류에이션 방식 변경을 반영해 목표주가를 기존 대비 87.5% 상향한 60,000원으로 제시한다. 2023년까지 순이익 적자 기조와 재무 불확실성이 이어져 자산가치 중심(PBR 단일 지표 활용)의 보수적 평가가 불가피했다. 그러나 최근 2년간 연료비 하락과 전기요금 인상에 힘입은 실적 개선세가 이어지는 가운데, 원전 수출 확대 모멘텀이 투자 심리를 강화하고 시장의 재평가 속도가 빨라지고 있는 점을 고려해 목표주가 산정시 PER과 EV/EBITDA 지표를 추가로 사용했다. 4분기 역시 비용 안정화에 기반한 이익 성장 기대감이 높다.'라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 '3분기 연결 매출액과 영업이익이 각각 27조 5,724억원(+5.6% yoy), 5조 6,519억원 (+66.4% yoy)을 기록, 컨센서스(27조 3,530억원/5조 4,309억원) 대비 매출은 대체로 부합했으며 영업이익은 4% 상회했다. 연결 기준 차입금은 130.5조원(-1.2% yoy, -1.1% qoq)으로 감소했고, 차입금 비율 역시 273.2%(-59.9%p yoy, -28.8%p qoq)으로 개선됐다. 이자비용 축소와 파생평가손익 증가가 반영되면서 당기순이익은 전년대비 101.6% 확대됐다.'라고 밝혔다.


◆ 한국전력 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 30,000원 -> 60,000원(+100.0%)
IBK투자증권 김태현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 60,000원은 2024년 11월 28일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 30,000원 대비 100.0% 증가한 가격이다.


◆ 한국전력 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 56,538원, IBK투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 60,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 56,538원 대비 6.1% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 하나증권의 65,000원 보다는 -7.7% 낮다. 이는 IBK투자증권이 타 증권사들보다 한국전력의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 56,538원은 직전 6개월 평균 목표가였던 30,929원 대비 82.8% 상승하였다. 이를 통해 한국전력의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.