[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = KB증권에서 10일 KT&G(033780)에 대해 '4Q21 Preview: 외형보단 내실 다지기'라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 100,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 27.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ KT&G 리포트 주요내용
KB증권에서 KT&G(033780)에 대해 '지난 8월 수원 화서 파크 푸르지오 1차 분양이 완료되고, 12월 미국에서 궐련담배 판매를 잠정 중단함에 따라 관련 매출의 감소가 예상됨. 이에 2021E~2023E CAGR 영업이익성장률 추정치를 기존 7.8%에서 6.7%로 하향한 것이 목표주가 하향의 주된 원인. 다만 글로벌 NGP 시장에서 점유율을 확대해가고 있고, 국내 담배수요가 견고하게 유지되고 있으며, 리오프닝 관련 KGC의 가파른 회복이 기대됨.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '4분기 연결기준 매출액은 1조 2,548억원 (-6.4% YoY, -20.0% QoQ), 영업이익은 2,794억원 (-17.0% YoY, -34.1% QoQ, 영업이익률 22.3%)을 기록하며 영업이익 기준 시장 전망치인 2,934억원에 부합할 것으로 예상함. '라고 밝혔다.
◆ KT&G 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 110,000원 -> 100,000원(-9.1%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 이선화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 100,000원은 2021년 11월 04일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 110,000원 대비 -9.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 21년 01월 20일 110,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 100,000원을 제시하였다.
◆ KT&G 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 102,385원, KB증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 100,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 102,385원 대비 -2.3% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 대신증권의 94,000원 보다는 6.4% 높다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 KT&G의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 102,385원은 직전 6개월 평균 목표가였던 107,267원 대비 -4.6% 하락하였다. 이를 통해 KT&G의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ KT&G 리포트 주요내용
KB증권에서 KT&G(033780)에 대해 '지난 8월 수원 화서 파크 푸르지오 1차 분양이 완료되고, 12월 미국에서 궐련담배 판매를 잠정 중단함에 따라 관련 매출의 감소가 예상됨. 이에 2021E~2023E CAGR 영업이익성장률 추정치를 기존 7.8%에서 6.7%로 하향한 것이 목표주가 하향의 주된 원인. 다만 글로벌 NGP 시장에서 점유율을 확대해가고 있고, 국내 담배수요가 견고하게 유지되고 있으며, 리오프닝 관련 KGC의 가파른 회복이 기대됨.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '4분기 연결기준 매출액은 1조 2,548억원 (-6.4% YoY, -20.0% QoQ), 영업이익은 2,794억원 (-17.0% YoY, -34.1% QoQ, 영업이익률 22.3%)을 기록하며 영업이익 기준 시장 전망치인 2,934억원에 부합할 것으로 예상함. '라고 밝혔다.
◆ KT&G 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 110,000원 -> 100,000원(-9.1%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 이선화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 100,000원은 2021년 11월 04일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 110,000원 대비 -9.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 21년 01월 20일 110,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 100,000원을 제시하였다.
◆ KT&G 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 102,385원, KB증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 100,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 102,385원 대비 -2.3% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 대신증권의 94,000원 보다는 6.4% 높다. 이는 KB증권이 타 증권사들보다 KT&G의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 102,385원은 직전 6개월 평균 목표가였던 107,267원 대비 -4.6% 하락하였다. 이를 통해 KT&G의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.