[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 흥국증권에서 03일 SK이노베이션(096770)에 대해 '3~4월 마진 반등을 기다리며'라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 150,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 15.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ SK이노베이션 리포트 주요내용
흥국증권에서 SK이노베이션(096770)에 대해 'S-Oil/SK이노베이션은 해상 LSFO 재고가 줄어드는 3월, 신종 코로나바이
러스로 인한 수요 위축 발생할 경우 4월에 정제마진이 개선될 것으로 기대
하고 있다. 최근 중국 등 일부 정유사들이 RFCC 가동을 줄이면서까지
LSFO를 생산하고 있다고 한다. 꼭 경유 마진만 상승하는 것이 아니라, 휘
발유/프로필렌 생산량이 줄며 전반적인 정제마진 반등이 나올 수도 있겠다.
때마침 3~4월 VRDS 설비가 가동되게 된다.'라고 분석했다.
또한 흥국증권에서 '4Q19 영업이익은 1,225억원(QoQ -69%)으로 컨센서스 2,049억원을 40%
하회했다. 정유/화학 부진 때문이었다. 1Q20 OP는 412억원을 추정한다.
'라고 밝혔다.
한편 '투자의견 BUY는 유지, 목표주가는 24만원 => 15만원으로 하향한다. 실적
부진이 2018년~20년까지 이어질 가능성이 높기 때문이다. 또한 이익체력
저하 나타나며, 높아진 부채 또한 부담스러워졌다. DPS도 2018년 8,000원
=> 3,000원으로 하락했다. 한편 자사주 매입 5%를 발표는 긍정적이었다.
'라고 전망했다.
◆ SK이노베이션 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 240,000원 -> 150,000원(-37.5%)
- 흥국증권, 최근 1년 목표가 하락
흥국증권 전우제, 김귀연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 150,000원은 2019년 11월 01일 발행된 흥국증권의 직전 목표가인 240,000원 대비 -37.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 흥국증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 19년 04월 02일 240,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 150,000원을 제시하였다.
◆ SK이노베이션 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 207,188원, 흥국증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 흥국증권에서 제시한 목표가 150,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 207,188원 대비 -27.6% 낮으며, 흥국증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 현대차증권의 180,000원 보다도 -16.7% 낮다. 이는 흥국증권이 SK이노베이션의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 207,188원은 직전 6개월 평균 목표가였던 233,600원 대비 -11.3% 하락하였다. 이를 통해 SK이노베이션의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ SK이노베이션 리포트 주요내용
흥국증권에서 SK이노베이션(096770)에 대해 'S-Oil/SK이노베이션은 해상 LSFO 재고가 줄어드는 3월, 신종 코로나바이
러스로 인한 수요 위축 발생할 경우 4월에 정제마진이 개선될 것으로 기대
하고 있다. 최근 중국 등 일부 정유사들이 RFCC 가동을 줄이면서까지
LSFO를 생산하고 있다고 한다. 꼭 경유 마진만 상승하는 것이 아니라, 휘
발유/프로필렌 생산량이 줄며 전반적인 정제마진 반등이 나올 수도 있겠다.
때마침 3~4월 VRDS 설비가 가동되게 된다.'라고 분석했다.
또한 흥국증권에서 '4Q19 영업이익은 1,225억원(QoQ -69%)으로 컨센서스 2,049억원을 40%
하회했다. 정유/화학 부진 때문이었다. 1Q20 OP는 412억원을 추정한다.
'라고 밝혔다.
한편 '투자의견 BUY는 유지, 목표주가는 24만원 => 15만원으로 하향한다. 실적
부진이 2018년~20년까지 이어질 가능성이 높기 때문이다. 또한 이익체력
저하 나타나며, 높아진 부채 또한 부담스러워졌다. DPS도 2018년 8,000원
=> 3,000원으로 하락했다. 한편 자사주 매입 5%를 발표는 긍정적이었다.
'라고 전망했다.
◆ SK이노베이션 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 240,000원 -> 150,000원(-37.5%)
- 흥국증권, 최근 1년 목표가 하락
흥국증권 전우제, 김귀연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 150,000원은 2019년 11월 01일 발행된 흥국증권의 직전 목표가인 240,000원 대비 -37.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 흥국증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 19년 04월 02일 240,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 150,000원을 제시하였다.
◆ SK이노베이션 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 207,188원, 흥국증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 흥국증권에서 제시한 목표가 150,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 207,188원 대비 -27.6% 낮으며, 흥국증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 현대차증권의 180,000원 보다도 -16.7% 낮다. 이는 흥국증권이 SK이노베이션의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 207,188원은 직전 6개월 평균 목표가였던 233,600원 대비 -11.3% 하락하였다. 이를 통해 SK이노베이션의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.