[리포트 브리핑]이수페타시스, '1Q26 Re: 묵묵하게 열일 중' 목표가 190,000원 - DS투자증권

기사입력 : 2026년05월19일 10:52

최종수정 : 2026년05월19일 10:57

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DS투자증권에서 19일 이수페타시스(007660)에 대해 '1Q26 Re: 묵묵하게 열일 중'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 190,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 44.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ 이수페타시스 리포트 주요내용
DS투자증권에서 이수페타시스(007660)에 대해 '계단식 매출 성장. CAPA 증설 전망치 상향, 완공 이후 별도 매출 2조원 이상 전망. 투자의견 매수, 목표주가 190,000원 상향: 매 분기 CAPA 증설을 가속화 하고 있지만 고객사 수요 증가 속도가 더욱 빠르다. 이에 수익성이 낮은 서버의 비중을 줄이고 가속기와 AI 스위치, 가속기 중에 서도 메인 모델의 매출 비중을 늘리면서 믹스를 개선할 전망이다. 2026년 영업 이익 3,090억원(+51% YoY, OPM 20%)과 2027년 영업이익 4,429억원(+43% YoY, OPM 22%)을 전망한다. 최근 동사 주가는 메모리 밸류체인 대비 크게 소외되었지만 실적 추정치는 지속 상향되고 있다. 오히려 밸류에이션 부담이 해소 되었다는 판단이다. Target P/E 38배 적용하여 목표주가 19만원으로 상향한다.'라고 분석했다.

◆ 이수페타시스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 154,000원 -> 190,000원(+23.4%)
DS투자증권 이수림 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 190,000원은 2025년 11월 20일 발행된 DS투자증권의 직전 목표가인 154,000원 대비 23.4% 증가한 가격이다.

◆ 이수페타시스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 178,636원, DS투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DS투자증권에서 제시한 목표가 190,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 178,636원 대비 6.4% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 NH투자증권의 200,000원 보다는 -5.0% 낮다. 이는 DS투자증권이 타 증권사들보다 이수페타시스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 178,636원은 직전 6개월 평균 목표가였던 139,400원 대비 28.1% 상승하였다. 이를 통해 이수페타시스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

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