[리포트 브리핑]POSCO홀딩스, '연말까지 리스크 해소 국면' 목표가 380,000원

[리포트 브리핑]POSCO홀딩스, '연말까지 리스크 해소 국면' 목표가 380,000원 - 흥국증권

기사입력 : 2025년10월29일 10:11

최종수정 : 2025년10월29일 10:11

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 흥국증권에서 29일 POSCO홀딩스(005490)에 대해 '연말까지 리스크 해소 국면'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 380,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 18.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ POSCO홀딩스 리포트 주요내용
흥국증권에서 POSCO홀딩스(005490)에 대해 '3Q25 연결 기준 매출액은 17조 2,610억 원(QoQ -1.7%, YoY -5.8%), 영업이익 6,390억 원(QoQ +4.9%, YoY -13.5%)으로 시장 예상치에 부합했다. 포스코E&C를 제외한 주요 종속회사의 실적이 전반적으로 양호했으며, 본업인 철강의 마진이 근본적으로 개선된 점에 주목한다. 투자의견 Buy를 유지하고 목표주가는 380,000원으로 상향합니다. 연말까지 기존 리스크를 해소하는 과정을 거쳐 내년부터 본격적인 회복을 시작할 전망입니다.'라고 분석했다.

◆ POSCO홀딩스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 370,000원 -> 380,000원(+2.7%)
- 흥국증권, 최근 1년 목표가 상승
흥국증권 정진수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 380,000원은 2025년 10월 22일 발행된 흥국증권의 직전 목표가인 370,000원 대비 2.7% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 흥국증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 25년 05월 27일 320,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 380,000원을 제시하였다.

◆ POSCO홀딩스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 432,947원, 흥국증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 흥국증권에서 제시한 목표가 380,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 432,947원 대비 -12.2% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 KB증권의 350,000원 보다는 8.6% 높다. 이는 흥국증권이 타 증권사들보다 POSCO홀딩스의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 432,947원은 직전 6개월 평균 목표가였던 416,667원 대비 3.9% 상승하였다. 이를 통해 POSCO홀딩스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

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