[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DB증권에서 03일 NAVER(035420)에 대해 '수혜 조건은 모두 부합'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 346,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 37.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ NAVER 리포트 주요내용
DB증권에서 NAVER(035420)에 대해 '안정적인 성장 속 비용 소폭 증가 전망: 2Q25 매출액은 28,953억원(+10.9%yoy), 영업이익 5,266억원(+11.4%yoy)으로 컨센서스 부합할 것으로 예상. 서치플랫폼 매출은 +10%yoy의 양호한 성장 전망. 여전히 플레이스 광고 위주 성장으로 국내 광고 시장 성장률 대비 상회할 것으로 예상. 커머스 매출은 +13.4%yoy 성장 전망. 지난 3월 플러스스토어 app 출시 이후 쇼핑 성수기인 2Q에도 광고 slot 증가, 추천 광고 상품의 수요가 증가하며 커머스 광고가 고성장을 기록할 것으로 기대. 스마트 스토어 수수료 인상이 6월부터 시작된 바, 1개월치의 매출 증가 효과도 반영될 것. 비용(+10.8%yoy) 측면에서는 채용 증가 및 주보비 반영으로 인건비 상승, 커머스, 웹툰 프로모션 집행으로 마케팅비용 등 전반적인 비용 상승이 예상됨.'라고 분석했다.
◆ NAVER 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 280,000원 -> 346,000원(+23.6%)
- DB증권, 최근 1년 목표가 상승
DB증권 신은정 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 346,000원은 2025년 05월 21일 발행된 DB증권의 직전 목표가인 280,000원 대비 23.6% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 07월 08일 233,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 346,000원을 제시하였다.
◆ NAVER 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 289,136원, DB증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB증권에서 제시한 목표가 346,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 289,136원 대비 19.7% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 NH투자증권의 380,000원 보다는 -8.9% 낮다. 이는 DB증권이 타 증권사들보다 NAVER의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 289,136원은 직전 6개월 평균 목표가였던 250,708원 대비 15.3% 상승하였다. 이를 통해 NAVER의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ NAVER 리포트 주요내용
DB증권에서 NAVER(035420)에 대해 '안정적인 성장 속 비용 소폭 증가 전망: 2Q25 매출액은 28,953억원(+10.9%yoy), 영업이익 5,266억원(+11.4%yoy)으로 컨센서스 부합할 것으로 예상. 서치플랫폼 매출은 +10%yoy의 양호한 성장 전망. 여전히 플레이스 광고 위주 성장으로 국내 광고 시장 성장률 대비 상회할 것으로 예상. 커머스 매출은 +13.4%yoy 성장 전망. 지난 3월 플러스스토어 app 출시 이후 쇼핑 성수기인 2Q에도 광고 slot 증가, 추천 광고 상품의 수요가 증가하며 커머스 광고가 고성장을 기록할 것으로 기대. 스마트 스토어 수수료 인상이 6월부터 시작된 바, 1개월치의 매출 증가 효과도 반영될 것. 비용(+10.8%yoy) 측면에서는 채용 증가 및 주보비 반영으로 인건비 상승, 커머스, 웹툰 프로모션 집행으로 마케팅비용 등 전반적인 비용 상승이 예상됨.'라고 분석했다.
◆ NAVER 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 280,000원 -> 346,000원(+23.6%)
- DB증권, 최근 1년 목표가 상승
DB증권 신은정 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 346,000원은 2025년 05월 21일 발행된 DB증권의 직전 목표가인 280,000원 대비 23.6% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 07월 08일 233,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 346,000원을 제시하였다.
◆ NAVER 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 289,136원, DB증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB증권에서 제시한 목표가 346,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 289,136원 대비 19.7% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 NH투자증권의 380,000원 보다는 -8.9% 낮다. 이는 DB증권이 타 증권사들보다 NAVER의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 289,136원은 직전 6개월 평균 목표가였던 250,708원 대비 15.3% 상승하였다. 이를 통해 NAVER의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
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