[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 교보증권에서 26일 대웅제약(069620)에 대해 '다 잘하는 강호의 제약사'라며 투자의견 'BUY(신규)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 200,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 65.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 대웅제약 리포트 주요내용
교보증권에서 대웅제약(069620)에 대해 '1) 에볼루스의 디지털 마케팅 및 멤버십으로 신규 시장 소비자인 밀레니엄 세대 대상 로열티 강화, 2) 금년 에스테틱 업종의 전체적인 미국 진입이 시작됨에 따라 국내 업체 중 시장 선도자로서 톡신 수출에 대한 관심 제고될 것으로 추정, 3) 고마진 제품의 지속적인 비중 확대 진행 중으로 향후 전사 마진율 개선이 전망'라고 분석했다.

또한 교보증권에서 '2025년 매출액(연결기준)을 1조 5,216억원으로 전년동기대비 7.0% 성장할 것으로 추정. 2025년의 외형 성장도 나보타가 이끌 예정. 에볼루스는 연간 매출액 가이던스 성장률 30~33%를 제시. ‘주보’ 출시 7년 차 미국 시장 내 M/S 13% 달성하며 시장 내 2 위 사업자 위치 확보. 2025년 수출향 나보타 매출액 전년동기대비 25.1% 성장한 1,951억원으로 추정하며 수출 비중도 지속 성장. 미국 톡신 시장의 성장률을 상회하는 매출 증가 제시함에 따라 미들 세그먼트 시장의 확장 및 1위 사업자 M/S 지속 이탈될 것으로 판단. 대웅제약의 2025년 영업이익(연결기준)을 1,677억원 (YoY +13.1%, OPM 10.4%) 추정. 펙수클루, 엔블로 등 고마진 제품의 적응증 확대로 제품 M/S 성장이 곧 영업이익 성장으로 이어질 전망.'라고 밝혔다.


◆ 대웅제약 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 175,000원 -> 200,000원(+14.3%)
- 교보증권, 최근 1년 목표가 상승
교보증권 정희령 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 200,000원은 2024년 09월 10일 발행된 교보증권의 직전 목표가인 175,000원 대비 14.3% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 교보증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 04월 30일 150,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 200,000원을 제시하였다.


◆ 대웅제약 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 204,636원, 교보증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 교보증권에서 제시한 목표가 200,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 204,636원 대비 -2.3% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 대신증권의 175,000원 보다는 14.3% 높다. 이는 교보증권이 타 증권사들보다 대웅제약의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 204,636원은 직전 6개월 평균 목표가였던 173,182원 대비 18.2% 상승하였다. 이를 통해 대웅제약의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.