강성묵 하나증권 대표, 초대형 IB 인가 시험대

기사입력 : 2024년02월21일 06:00

최종수정 : 2024년02월21일 09:25

취임 첫해, 부동산PF·해외투자 악화에 대응
초대형IB 인가 숙제, 강 대표 경영능력 시험대

[서울=뉴스핌] 이윤애 기자 = 강성묵 하나증권 대표의 경영능력이 시험대에 올랐다. 지난해 임기 첫해를 맞은 강 대표는 초대형 투자은행(IB) 진출 준비에 주력하며 인재 영입 등에 힘썼지만 실적 악화에 싸워야 했다. 올해부터는 실적 개선과 동시에 초대형IB 인가를 받아야 하는 숙제를 안게 됐다.

21일 증권업계에 따르면 하나증권은 지난해 순손실 2673억원을 기록하며 적자로 전환했다. 전년(1306억원) 대비 304% 하락했다.

증권업계는 지난해 업황 부진으로 전반적으로 실적이 좋지 않았다. 국내외 부동산 불황에 따른 부동산 PF 충당금, 해외 부동산 손실 인식과 차액결제거래(CFD) 미수채권, 영풍제지 사태 등이 실적 감소로 이어졌다.

선두권인 한국투자증권(5974억원)과 메리츠증권(5900억원), NH투자증권(5564억원), 삼성증권(5480억원) 등의 순이익은 5000억원대에 머물렀다. 그외에 키움증권(4407억원), KB증권(3880억원), 미래에셋증권(2890억원), 대신증권(1563억원), 신한투자증권(1009억원)이 뒤를 이었다.

이 가운데 하나증권 만이 나홀로 적자를 기록했다. 하나증권은 2022년에도 10대 증권사 중 10위권에 있었지만 9위와의 차이가 크진 않았다. 하지만 지난해에는 4분기 부동산 PF 충당금과 해외투자자산 평가손실 규모가 상대적으로 컸고, 이로 인한 타격을 받은 것으로 보인다.

하나증권은 지난해 4분기 부동산 PF 충당금과 해외투자자산 평가손실 등으로 3874억원을 반영했다. 순손실은 2529억원을 기록했다.

하나증권 관계자는 "4분기에 최대한 보수적으로 충당금 등을 반영한 결과"라고 설명했다.

정확한 수치가 공개되지 않았지만 삼성증권과 미래에셋증권도 각각 2000억원, 4900억원 등의 충당금을 설정했다고 알려졌다. 충당금 등의 영향으로 키움증권(-1892억원), 미래에셋증권(-1580억원), 신한투자증권(-1255억원), 한국투자증권(-258억원), 삼성증권(-71억 원) 등도 지난해 4분기 순손실을 기록했다.

이는 금융감독당국의 방침과도 연관이 있다. 금융감독원은 최근 증권업계에 부동산 PF 등과 관련 충당금 설정을 최대한 보수적으로 설정하도록 요구하고 있다. 이복현 금감원장은 지난달 증권사 CEO 간담회에서 "올해부터는 정당한 손실인식을 미루는 등의 그릇된 결정을 내리거나 금융기관으로서 당연한 책임을 회피하는 회사에 대해서는 시장에서의 퇴출도 불사하겠다"고 압박했다.

하나증권은 해외부동산 익스포저(위험 노출액) 규모가 큰 상위 6개사 중 하나다. 나이스신용평가는 2023년 9월말 기준 해외부동산 익스포저 규모가 1조원을 넘는 증권사가 하나증권을 포함해 미래에셋증권, NH투자증권, 메리츠증권, 신한투자증권, 대신증권이라고 집계했다. 이들 증권사의 자기자본 대비 해외 부동산 익스포저는 31%에 달한다.

이예리 나이스신용평가 선임연구원은 이번 실적 결과에 대해 "해외부동산 익스포저에 대해 대규모 손실인식을 단행한 것이 관련 증권사 실적저하의 주요 원인으로 보인다"고 분석했다.

하나증권은 하나금융지주 계열사 가운데서도 가장 부진한 성적을 기록, 실적 반등에 찬물을 끼얹었다.

지난해 하나금융의 순이익은 전년 동기대비 3.3% 감소한 3조4516억원을 기록했다. 하나은행이 전년 대비 12.3% 증가한 3조4766억원으로 실적을 이끌었지만, 하나증권과 하나저축은행이 적자 전환했다.

김은갑 키움증권 연구원은 "하나증권이 올해 적자를 기록하며 하나금융 실적에 부정적 영향을 크게 미쳤다"며 "증권과 비은행 자회사가 하나금융의 실적개선 열쇠"라고 강조했다.

다만 상황이 추가적으로 악화할 가능성도 있다. 이미 충분한 충당금 적립 및 손실 인식을 했다는 평가가 있는 반면 국내외 부동산 리스크 확대 우려 및 추가적인 비용 인식 등이 발생할 것이란 시각도 있다.

이 경우 하나증권이 추진중인 '초대형 투자은행(IB)' 인가 추진 동력이 약화할 우려도 있다.

하나증권은 올해 초대형 IB 인가가 최대 과제다. 초대형 IB가 되면 자기자본 대비 2배 규모의 어음을 발행해 조달한 자금을 기업금융 등에 다양하게 투자할 수 있다. 현재 초대형IB 인가를 받은 곳은 미래에셋증권과 한국투자증권·NH투자증권·KB증권·삼성증권 등 5개사 뿐이다. 하나증권이 인가를 받으면 6번째 초대형 IB사가 된다. 이를 위해 강 대표는 지난해 정영균 전 삼성증권 투자금융본부장을 IB그룹장(부사장)으로 영입했다. 정 부사장은 삼성증권이 지난 2017년 초대형IB 인가를 받고 IB부문을 강화하는 과정에서 핵심 역할을 했다.

하나증권 관계자는 "실적과 초대형 IB 인가는 별개"라고 설명했다.

yunyun@newspim.com

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"유가 150달러까지 치솟을 것" 이 기사는 인공지능(AI) 번역을 통해 생성한 콘텐츠로 원문은 3월 6일자 파이낸셜타임스(FT) 기사입니다. [런던=뉴스핌] 장일현 특파원 = 사드 알카비 카타르 에너지장관은 6일(현지 시간) "전쟁이 중단되지 않으면 며칠 내에 걸프 지역 모든 산유국들이 불가항력을 선언할 것"이라고 말했다. 사드 알카비 카타르 에너지장관. [사진=로이터 뉴스핌] 그는 이날 영국 일간 파이낸셜타임스(FT)와 인터뷰에서 세계 최대 액화석유가스(LNG) 생산·수출 기지인 라스라판(Ras Laffan) 산업단지가 이란 공격으로 '불가항력'을 선언할 수밖에 없었다고 밝히면서 "아직 불가항력을 선언하지 않은 국가들도 며칠 내로 그렇게 할 것으로 예상한다"고 말했다. 알카비 장관은 카타르 국영기업인 카타르에너지의 최고경영자(CEO)를 겸직하고 있다. 불가항력은 지진 등 자연재해나 전쟁 등의 이유로 계약 이행이 불가능하다는 것을 선언하는 것이다. 책임이나 보상 등에서 면제받을 수 있다. 석유나 LNG 등의 계약에 필수적으로 포함되는 내용이다. 카타르는 미국, 호주 등과 함께 세계 3대 LNG 생산·수출국으로 꼽힌다. 현재 연 7700만톤 규모인 노스필드(North Field) 가스전의 생산능력을 오는 2027년까지 1억2600만톤으로 늘리는 프로젝트를 진행하고 있다. 이 프로젝트가 완성되면 LNG 생산과 수출이 세계 1위가 될 것이라는 평가를 받고 있다. 이 가스전의 첫 증산 물량은 올해 3분기에 시장에 나올 예정이었다. 알카비 장관은 "지금 벌어지고 있는 전쟁은 세계 경제를 무너뜨릴 수 있고, 며칠 내에 모든 걸프 지역 산유국들이 생산을 중단하게 되면 유가가 배럴 당 150달러까지 치솟을 수 있다"고 했다. 그는 현재 가동이 중단된 라스라판 LNG 시설에 대해 "지금 당장 전쟁이 끝난다해도 정상적인 사이클로 돌아가는 데 최소 몇 주에서 몇 달은 걸릴 것"이라고 했다. 유럽의 경우 카타르 수출에서 차지하는 비중은 크지 않지만 아시아 구매자들이 시장에서 더 높은 가격으로 가스를 사들이게 되면 덩달아 상당한 고통을 겪게 될 것이라고 전망했다. FT는 "알카비 장관과의 인터뷰 기사가 나간 뒤 브렌트유는 5.5% 올라 배럴당 90.13 달러를 기록했다"며 "이는 이란 전쟁이 터진 이후 최고 수준"이라고 했다. 알카비 장관은 "이번 전쟁이 몇 주만 더 지속된다면 전 세계 국내총생산(GDP)이 타격을 받을 것"이라고 했다. 모든 국가의 에너지 가격이 상승하고 일부 제품은 부족해질 것이며 원자재 공급이 끊기면서 공장들이 생산을 멈추는 악순환이 펼쳐질 것이라고 전망했다. 중동 지역 국가 중 최대 미군 공군기지가 들어서 있는 카타르는 이란과도 전통적으로 우호적인 관계를 유지해 왔지만, 이번 전쟁의 포화를 벗어나지는 못했다. 라스라판 단지는 지난 2일 이란의 공격 드론의 공격을 받았고, 카타르 정부는 즉각 LNG 생산을 전면 중단했다. 이 단지는 전 세계 LNG 공급의 20%를 담당하는 대규모 시설이다. 알카비 장관은 "군으로부터 해상 시설에 대한 즉각적인 공격 위협이 있다는 통보를 받았고, 즉각 가동을 중단하고 24시간 안에 9000여명의 인력을 철수시켰다"고 했다. 그러면서 "전쟁이 완전히 끝나기 전까지 카타르의 생산은 재개되지 않을 것"이라고 말했다. ihjang67@newspim.com 2026-03-07 00:20