[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 신한투자증권에서 07일 NAVER(035420)에 대해 '성장 불확실성 속 AI 성능에 이목 집중'이라며 투자의견 'Trading BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 220,000원을 내놓았다.
◆ NAVER 리포트 주요내용
신한투자증권에서 NAVER(035420)에 대해 '2Q23 Review: 비용 축소 지속, 외형 성장 불확실성 여전. 서치/커머스/핀테크는 안정적, 웹툰은 거래액 정체와 경쟁 심화 우려. 이익 저점은 확인했으나, 외형성장 여부 및 AI 성능이 향후 관건. 정확도/신뢰도 문제와 높은 비용으로 API 수익화에는 긴 시간이 필요할 것으로 전망. 검색/커머스 1위 기업으로서 AI를 기존 서비스에 적용해 광고나 검색 효율을 높일 수 있을 것. 그러나 API 서비스에서는 글로벌 기업들과 직접 경쟁해야하기에 한국어 서비스가 얼마나 압도적일지, B2B에서 어떤 상품을 내놓을 수 있을지가 관건.'라고 분석했다.
또한 신한투자증권에서 '네이버는 2Q23 영업수익 2조 4,079억원(YoY +17.7%, QoQ +5.6%), 영업이익 3,727억원(YoY +10.9%, QoQ +12.8, OPM 15.5%)을 기록하며 컨센서스 영업이익 3,684억원에 부합. 광고와 커머a스 부문에서는 여전히 침체의 영향이 지속되고 있으며, 웹툰은 마케팅비 축소 및 일본 외 지역에서의 성과 부재로 거래액이 정체된 모습. 효율높은 검색광고과 탄탄한 국내 커머스 점유율 덕분에 국내 경쟁사에 비해선 매출과 이익이 안정적.'라고 밝혔다.
◆ NAVER 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 240,000원 -> 220,000원(-8.3%)
- 신한투자증권, 최근 1년 목표가 하락
신한투자증권 강석오 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 220,000원은 2023년 04월 25일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 240,000원 대비 -8.3% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 신한투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 11월 08일 240,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 02월 06일 최고 목표가인 250,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 220,000원을 제시하였다.
◆ NAVER 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 284,381원, 신한투자증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 220,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 284,381원 대비 -22.6% 낮으며, 신한투자증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 하나증권의 260,000원 보다도 -15.4% 낮다. 이는 신한투자증권이 NAVER의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 284,381원은 직전 6개월 평균 목표가였던 273,762원 대비 3.9% 상승하였다. 이를 통해 NAVER의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ NAVER 리포트 주요내용
신한투자증권에서 NAVER(035420)에 대해 '2Q23 Review: 비용 축소 지속, 외형 성장 불확실성 여전. 서치/커머스/핀테크는 안정적, 웹툰은 거래액 정체와 경쟁 심화 우려. 이익 저점은 확인했으나, 외형성장 여부 및 AI 성능이 향후 관건. 정확도/신뢰도 문제와 높은 비용으로 API 수익화에는 긴 시간이 필요할 것으로 전망. 검색/커머스 1위 기업으로서 AI를 기존 서비스에 적용해 광고나 검색 효율을 높일 수 있을 것. 그러나 API 서비스에서는 글로벌 기업들과 직접 경쟁해야하기에 한국어 서비스가 얼마나 압도적일지, B2B에서 어떤 상품을 내놓을 수 있을지가 관건.'라고 분석했다.
또한 신한투자증권에서 '네이버는 2Q23 영업수익 2조 4,079억원(YoY +17.7%, QoQ +5.6%), 영업이익 3,727억원(YoY +10.9%, QoQ +12.8, OPM 15.5%)을 기록하며 컨센서스 영업이익 3,684억원에 부합. 광고와 커머a스 부문에서는 여전히 침체의 영향이 지속되고 있으며, 웹툰은 마케팅비 축소 및 일본 외 지역에서의 성과 부재로 거래액이 정체된 모습. 효율높은 검색광고과 탄탄한 국내 커머스 점유율 덕분에 국내 경쟁사에 비해선 매출과 이익이 안정적.'라고 밝혔다.
◆ NAVER 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 240,000원 -> 220,000원(-8.3%)
- 신한투자증권, 최근 1년 목표가 하락
신한투자증권 강석오 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 220,000원은 2023년 04월 25일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 240,000원 대비 -8.3% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 신한투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 22년 11월 08일 240,000원을 제시한 이후 상승하여 23년 02월 06일 최고 목표가인 250,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 220,000원을 제시하였다.
◆ NAVER 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 284,381원, 신한투자증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 220,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 284,381원 대비 -22.6% 낮으며, 신한투자증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 하나증권의 260,000원 보다도 -15.4% 낮다. 이는 신한투자증권이 NAVER의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 284,381원은 직전 6개월 평균 목표가였던 273,762원 대비 3.9% 상승하였다. 이를 통해 NAVER의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.