◆ 지슨 리포트 주요내용
신한투자증권에서 지슨(446840)에 대해 '해킹 대응 가속화에 비례할 지슨의 실적 성장: 또 다시 대형 해킹사건 발생. 올해만 통신사, 관공서 포함 해킹 시도 5천 건에 달함. 국가단위의 손실은 안타까우나, 지슨에게는 기회요인. 점유율 100%의 독점인 무선백도어 부문의 잠재력은 지금부터 크게 확대될 전망'라고 분석했다.
또한 신한투자증권에서 '26, 27년 매출액 321, 436억원 추정되며 평균 GPM 70%의 고마진 구조로 26, 27년 영업이익률은 31.6%, 47.4%에 달할 전망. 2025년 실적은 1) 6월 정부 수립 후 타이트했던 공공 발주 일정, 2) 기업단의 의사결정 지연 때문에 아쉬웠으나 시간이 지날수록 지슨에게 긍정적인 흐름은 강화될 것'라고 밝혔다.
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