[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 대신증권에서 02일 셀트리온(068270)에 대해 '상반기보다는 하반기 '라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 250,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 46.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 셀트리온 리포트 주요내용
대신증권에서 셀트리온(068270)에 대해 'Q19 Review: 실적 개선 중, 일시적인 생산 효율성 감소로 예상보다 더딘 수익성 개선 - 2Q19 연결 매출액 2,350억원(YoY-10.8%, QoQ+6.0%), 영업이익 834억원(YoY-21.2%, QoQ+7.8%, OPM 35.5%) 시현. 매출액과 영업이익 모두 컨센서스 하회 - 주요 제품의 시장 점유율 확대 + 1공장 가동률 회복으로 전분기 대비 외형 성장. 일시적인 생산 효율성 감소로 수익성 개선은 예상보다 더디게 진행. 후속 파이프라인 졸레어 바이오시 밀러(CT-P39) 임상 시료 생산을 위해 생산라인을 변경하여 생산 효율이 감소했기 때문 '라고 분석했다.
또한 대신증권에서 '- 2019년 연결 매출액 1조 1,022억원(YoY+12.2%), 영업이익 3,979억원(YoY+17.5%, OPM 36.1%) 전망. 5만 리터 규모의 추가 설비 가동 시작 + 2019~2020년 출시 예정 신제품(유 럽 램시마 SC, 미국 트룩시마 및 허쥬마) 생산 물량 확대로 하반기 실적 개선 기대 - 램시마 SC 유럽 시판 허가(4Q19), 미국 신제품(트룩시마, 허쥬마) 출시, 중국 바이오시밀러 시장 진출 및 케미컬의약품 사업 본격화가 주가 모멘텀으로 작용할 것
'라고 밝혔다.
◆ 셀트리온 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 250,000원 -> 250,000원(0.0%)
- 대신증권, 최근 1년 목표가 하락
대신증권 홍가혜,한송협 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 250,000원은 2019년 05월 09일 발행된 대신증권의 직전 목표가인 250,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 대신증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 18년 08월 09일 310,000원을 제시한 이후 하락하여 19년 02월 26일 최저 목표가인 235,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 250,000원을 제시하였다.
◆ 셀트리온 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 242,143원, 대신증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 대신증권에서 제시한 목표가 250,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 242,143원 대비 3.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한화투자증권의 280,000원 보다는 -10.7% 낮다. 이는 대신증권이 타 증권사들보다 셀트리온의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 242,143원은 직전 6개월 평균 목표가였던 287,667원 대비 -15.8% 하락하였다. 이를 통해 셀트리온의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 셀트리온 리포트 주요내용
대신증권에서 셀트리온(068270)에 대해 'Q19 Review: 실적 개선 중, 일시적인 생산 효율성 감소로 예상보다 더딘 수익성 개선 - 2Q19 연결 매출액 2,350억원(YoY-10.8%, QoQ+6.0%), 영업이익 834억원(YoY-21.2%, QoQ+7.8%, OPM 35.5%) 시현. 매출액과 영업이익 모두 컨센서스 하회 - 주요 제품의 시장 점유율 확대 + 1공장 가동률 회복으로 전분기 대비 외형 성장. 일시적인 생산 효율성 감소로 수익성 개선은 예상보다 더디게 진행. 후속 파이프라인 졸레어 바이오시 밀러(CT-P39) 임상 시료 생산을 위해 생산라인을 변경하여 생산 효율이 감소했기 때문 '라고 분석했다.
또한 대신증권에서 '- 2019년 연결 매출액 1조 1,022억원(YoY+12.2%), 영업이익 3,979억원(YoY+17.5%, OPM 36.1%) 전망. 5만 리터 규모의 추가 설비 가동 시작 + 2019~2020년 출시 예정 신제품(유 럽 램시마 SC, 미국 트룩시마 및 허쥬마) 생산 물량 확대로 하반기 실적 개선 기대 - 램시마 SC 유럽 시판 허가(4Q19), 미국 신제품(트룩시마, 허쥬마) 출시, 중국 바이오시밀러 시장 진출 및 케미컬의약품 사업 본격화가 주가 모멘텀으로 작용할 것
'라고 밝혔다.
◆ 셀트리온 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 250,000원 -> 250,000원(0.0%)
- 대신증권, 최근 1년 목표가 하락
대신증권 홍가혜,한송협 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 250,000원은 2019년 05월 09일 발행된 대신증권의 직전 목표가인 250,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 대신증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 18년 08월 09일 310,000원을 제시한 이후 하락하여 19년 02월 26일 최저 목표가인 235,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 250,000원을 제시하였다.
◆ 셀트리온 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 242,143원, 대신증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 대신증권에서 제시한 목표가 250,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 242,143원 대비 3.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한화투자증권의 280,000원 보다는 -10.7% 낮다. 이는 대신증권이 타 증권사들보다 셀트리온의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 242,143원은 직전 6개월 평균 목표가였던 287,667원 대비 -15.8% 하락하였다. 이를 통해 셀트리온의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.