전체기사 최신뉴스 GAM
KYD 디데이
마켓

속보

더보기

현대證 실사 '불성실성' 논란…한투와 현대 시각차

기사입력 : 2016년03월08일 17:00

최종수정 : 2016년03월08일 17:23

부동산PF, 부실 리스크인가 가격 협상 빌미인가

[편집자] 이 기사는 03월 08일 오후 2시38분 프리미엄 뉴스서비스'ANDA'에 먼저 출고됐습니다. 몽골어로 의형제를 뜻하는 'ANDA'는 국내 기업의 글로벌 성장과 도약, 독자 여러분의 성공적인 자산관리 동반자가 되겠다는 뉴스핌의 약속입니다.

[뉴스핌=박민선 이광수 기자] 현대증권 매각 본입찰을 앞두고 현대그룹측과 인수 후보자들간에 잡음이 일고 있다. 인수 후보군들의 불만은 현대증권이 실사를 위한 충분한 자료를 제공하지 않고 있다는 것. 일각에선 현대그룹의 매각 진정성에 대한 의구심도 제기하기도 했다. 하지만 현대그룹측은 이 같은 의혹을 일축하며 정상적인 매각 절차에 따라 향후 일정을 진행하겠다는 방침을 거듭 강조했다.

IB업계에선 양측이 인수가를 둘러싼 '기싸움'이란 해석에 무게가 실리지만 적정 인수가를 둘러싼 양측의 시각 차가 좁혀지지 않고 있어 인수 이후 리스크 요인로 부각될 수 있는 부분의 불확실성이 해소되지 않는다면 실제 본입찰 '기권'으로 이어질 가능성도 배제할 수 없다는 지적도 나온다.

◆ 한국지주 "부동산PF 불확실성 짚고 가야"

현대증권은 국내 대형 증권사 가운데 남아있는 마지막 매물이란 점으로도 충분히 매력적이다. 특히 한국금융지주가 현대증권을 인수할 경우 한국투자증권의 자기자본은 단숨에 6조5000억원 규모로 불어난다. 여기에 인수가가 5000억대에서 형성된다면 대우증권 대비 1/4 수준에 불과한 자금으로 초대형 증권사로 발돋움하게 돼 대우증권 인수 실패를 만회할 더없는 '설욕전'일 수 있다.

하지만 실사를 통한 가격 산정 작업에 돌입한 이후 내부 기류에 변화가 감지되고 있다. 현대그룹 측에서 매각 하한선으로 6500억원 대를 고려하는 것으로 알려진데다 잠재 부실 리스크에 대한 확인 작업이 제대로 이뤄지지 않고 있기 때문이다.

현대증권 PF사업부는 지난해 600억원 규모의 영업이익을 달성하는 등 내부적으로 수익 구조 기여도가 높은 상태다. 하지만 신용공여 사업 등과 관련한 정확한 계약 현황 등에 대해서는 공개되지 않고 있다. 관련업계에 따르면 현대증권이 부동산 관련 신용보강 차원에서 담보로 잡혀 있는 자금은 2조원대에 달하는 것으로 알려져 있다.

IB업계 한 관계자는 "안정성 및 건전성 기준으로 본다면 현대증권의 PF부문 사업은 불명확한 부분이 없지 않다"며 "고위험, 고수익의 신용공여성 위주 사업으로 전개하다보니 우발채무 규모가 크다는 점은 인수 주체에게 가장 큰 리스크가 될 수 있다"고 지적했다.

한국투자증권 측도 신중하게 임하겠다는 입장이다. 한 고위 임원은 "금융기관 매입시 가장 잘 따져봐야 할 부분은 복잡한 상품에 내재돼 있는 부실이나 리스크 여부, 그리고 인력 구조 등 조직의 효율성 측면 등"이라며 "특히 상품의 경우 문제가 발생할 경우 워낙 규모가 크기 때문에 잘 살펴봐야 한다"고 설명했다.

또 다른 관계자는 "현대증권이 안고 있는 부동산 관련 '북' 사이즈 등에 대해 정확한 확인을 요구하고 있는데 구체적인 내용이 잘 드러나지 않는 상황"이라며 "인수 이후를 고려했을 때 무조건 달려들기에는 고민되는 부분이 있다"고 전했다.

◆ 현대證 "물리적 지체일 뿐 성실히 임하고 있어"

반면 현대증권 측은 실사 과정에 충실히 임하고 있다며 불성실성 논란에 대해 억울하다는 입장이다.

현대증권 한 임원은 "한국지주와 KB지주가 지난 7일까지 현장실사를 마친 상태"라며 "후보사들이 요구하는 자료를 100% 제공하진 못하고 있지만 불만이 제기될 수준은 아닌 것으로 생각한다"고 강조했다. 더욱이 인수후보인 6곳에서 한 번에 각기 다른 형태의 자료를 요구하다보니 물리적으로 지체되는 것일 뿐이라는 설명이다.

이 임원은 "관련 자료를 준비하느라 직원들이 매일 밤 11시까지 야근하고 있다. IB 계약과 관련한 자료 요청이 많은데 이를 취합하는 부서가 따로 있는 것이 아니어서 더딘 측면도 있다"고 답답해 했다.

또 일각에서 현대그룹의 매각 진정성과 관련해 제기 중인 의혹에 대해선 "사실이 아니다"라며 "오히려 그룹에서도 자료를 빨리 제출할 것을 주문해왔다"고 덧붙였다.

한편 한국지주와 KB지주 모두 대우증권 인수전 유경험자라는 점도 이번 현대증권 실사를 보다 세밀하게 들여다보는 데 일조했다는 해석도 나온다. 금투업계 한 관계자는 "현대증권보다 더 규모가 큰 대우증권에서 제공한 자료와 비교하면 현대증권이 제시한 자료가 다소 부실하다고 느꼈을 수도 있다"고 풀이했다.

현대증권 매각 자문사인 EY한영 회계법인은 금주 안에 인수 후보 6곳에 1차 투자 안내서를 발송할 예정이다.

현대증권 사옥 <사진=현대증권>

 

[뉴스핌 Newspim] 박민선 이광수 기자 (pms0712@newspim.com)

[뉴스핌 베스트 기사]

사진
"7월 1일 출석하라" 재통보 [서울=뉴스핌] 홍석희 기자 = 내란 특별검사팀이 윤석열 전 대통령에게 오는 7월 1일 오전 9시에 2차 대면조사를 위해 출석해 달라고 통보했다. 박지영 내란 특검보는 29일 저녁 서울고검 청사에서 브리핑을 열고 "소환 일정과 관련해 윤 전 대통령 측 의견을 접수했고 제반 사정을 고려해 7월 1일 오전 9시에 출석하라고 통지했다"고 밝혔다. [서울=뉴스핌] 이형석 기자 = 윤석열 전 대통령이 29일 새벽 서울 서초구 서울고검 청사에 마련된 내란특검에서 피의자 신분으로 조사를 마친 뒤 귀가하고 있다. 2025.06.29 leehs@newspim.com 박 특검보는 "(소환 일정) 협의는 합의가 아니"라며 "결정은 수사 주체가 하는 것이고 윤 전 대통령 측 의견을 접수한 뒤 특검의 수사 일정이나 여러 필요성 등을 고려해 출석 일자를 정해서 통지한 것"이라고 설명했다. 다만 "변호인단 측의 반응은 아직 없다"고 덧붙였다. 앞서 특검팀은 윤 전 대통령 측에 오는 30일 출석하라고 통보했으나, 윤 전 대통령 측은 방어권 보장 등을 이유로 오는 7월 3일 이후로 조사 일정을 잡아 달라고 요청했다. 이에 특검팀이 당초 날짜보다 하루 늦은 7월 1일 조사를 진행하겠다고 재통보한 것이다. 특검팀은 경찰청에 수사방해 사건 전담 경찰관 파견을 요청했다고도 밝혔다. 윤 전 대통령 측이 지난 28일 첫 대면조사에서 박창환 경찰청 중대범죄수사과장(총경) 교체를 요구하며 조사를 거부한 행위가 특검법상 수사방해 행위에 해당한다고 특검팀은 판단하고 있다.  박 특검보는 "(윤 전 대통령 측 변호인이) 변론의 영역을 넘어선 사실과 다른 주장을 하고 있다. 이는 특검법에서 정한 수사방해 행위로 평가될 수 있다"며 "더 이상 좌시하지 않겠다. 특검은 수사방해 사건을 전담할 경찰관 3명을 경찰청에 파견 요청했다"고 말했다. 이어 "특검법 수사 대상에 보면 일련의 수사 방해나 재판 방해도 수사의 대상이 돼 있다"며 7월 1일 2차 대면조사에서도 박 총경이 계속 조사할 것이라고 부연했다. hong90@newspim.com 2025-06-29 22:14
사진
"주담대 6억 이상은 안됩니다" [서울=뉴스핌] 전미옥 기자 = 이재명 정부가 출범 약 한 달 만에 초고강도 부동산 대출 규제 정책을 내놓은 가운데 수도권 집값 상승세에 제동이 걸릴지 주목된다. 가계 대출 총량을 절반으로 확 조이고 수도권 주택담보대출(주담대) 한도를 6억원으로 일괄 제한하는 방향이다. 금융위원회가 지난 27일 관계기관 합동 '긴급 가계부채 점검회의'를 열고 대출 규제를 골자로 한 수도권 중심의 가계부채 관리 강화 방안에 따르면 지난 28일부터 총액 한도가 없는 주담대를 수도권과 규제지역(서울 강남·서초·송파·용산구)에 한해 최대 6억원으로 제한된다. 고가 주택 구입에 대출을 활용하는 것을 막기 위한 조치다. 서울 시내 한 시중은행 창구 모습. [사진= 뉴스핌DB] 다주택자에 대한 신규 주담대는 주택담보대출비율(LTV) 0%를 적용해 전면 금지하며 1주택자 갈아타기 주담대 규제도 강화된다. 기존에는 보유 주택을 2년 이내 처분하기로 약정하면 주담대를 받을 수 있었지만 앞으로는 6개월로 처분 기간이 줄었다. 위반 시에는 대출금 즉시 회수되고 향후 3년간 주택 관련 대출이 제한된다. 생애 최초 주택구입 목적의 LTV도 기존 80%에서 70%로 줄어든다. LTV는 자산 담보가치에 대한 대출 비율을 뜻한다. 7월부터는 금융권 자체 대출과 정책대출의 총량 목표를 당초 계획 대비 50% 수준으로 감축하며 정책 대출은 연간 공급 계획 대비 25% 줄인다. 은행의 대출 가능 총량이 줄어드는 것이다. 당초 7월 시행 예정이었던 스트레스 DSR(총부채상환비율) 3단계 조치에 이어 이번 초강도 대출규제가 중첩되면서 주택 구매를 위한 대출문턱은 더 높아지게 된다. 예컨대 스트레스 DSR 3단계만 적용 시 연봉 1억원 직장인이 만기 30년, 원리금균등상환, 대출금리 4%의 조건으로 수도권 지역에서 생애 최초 주택구입 목적의 변동 주택대출을 받을 때 대출한도는 5억8700만원으로 기존 2단계 대비 2000만원가량 줄어든다. 또 수도권 가산금리 1.5%P가 더해져 금리는 5.5%가 적용된다. 여기에 7월부터 시행하는 정부의 고강도 대출 정책인 '가계대출 관리 강화 방안'이 더해지면서 대출한도는 이보다 더 줄어들 전망이다. 하반기 가계대출 총량 목표가 기존 대비 50%가량 줄면 은행들은 대출한도를 추가로 10~30% 감액할 것으로 예상된다. LTV도 기존 80%에서 70%로 줄기 때문에 집값에 따른 대출금도 축소된다. 또 총량 소진 시 대출 자체가 거절될 수 있다. 연봉 1억원 이상 고소득자들의 주택구매도 어려워진다. 수도권 주담대 대출의 최대한도가 6억원으로 일괄 제한되기 때문이다. 더욱이 실제 대출금액은 6억원 한도 내에서 LTV(담보인정비율), DTI(총부채상환비율), DSR(총부채원리금상환비율) 비율 등에 따라 조정된다. 이번 규제는 토요일인 지난 28일부터 시행이 본격화됐다. 발표 당일인 27일까지 금융회사가 전산상 등록을 통해 대출 신청접수를 완료하거나 주택 매매계약을 체결, 계약금을 이미 납부한 경우 종전규정이 적용된다. 정부가 초고강도 규제에 나선 이유는 과열된 부동산 열풍 및 가계대출 때문이다. 5대 시중은행(KB국민·신한·하나·우리·NH농협은행)의 이달 들어 지난 19일까지 가계대출 잔액은 전월 말 대비 4조 원 늘어난 752조 749억원을 기록했다. 영업일당 3328억 원이 늘어난 것으로 지난해 8월 영업일당 평균 4584억원이 늘어난 이후로 가장 큰 폭의 증가세다.  정부는 이번 규제로 올해 하반기 10조원, 연간으로는 20조원 가량의 가계대출이 줄어들 것으로 내다봤다. 최근 과열된 부동산 열기를 잠재울 수 있을지 주목된다. 일각에선 강도 높은 대출 규제로 인해 청년들의 주택 구매 여력을 제한하는 것 아니냐는 우려도 나온다. 2030세대 무주택자의 '주거 사다리'가 흔들릴 수 있다는 지적이다. romeok@newspim.com 2025-06-29 08:00
안다쇼핑
Top으로 이동