[리포트 브리핑]세아베스틸지주, '본업의 회복과 신사업 본격화 기대!' 목표가 56,000원 - 유진투자증권

기사입력 : 2026년09월01일 10:09

최종수정 : 2026년09월01일 10:10

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 유진투자증권에서 01일 세아베스틸지주(001430)에 대해 '본업의 회복과 신사업 본격화 기대!'라며 투자의견 'BUY(신규)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 56,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 36.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ 세아베스틸지주 리포트 주요내용
유진투자증권에서 세아베스틸지주(001430)에 대해 '당사는 세아베스틸지주에 대해 투자의견 BUY, 목표주가 56,000원으로 커버리지를 개시한다. 적정 기업가치는 2조원으로, 기존 특수강 사업 1.3조원과 SST(SeAH Superalloy Technologies) 6,650억원을 합산한 SOTP 방식으로 산정했다. 기존 사업은 특수강 스프레드가 80만원/톤을 기록했던 2021년과 현재 업황 및 이익체력이 유사하다는 판단에 Target PBR 0.6배를, SST는 2028년 순이익 277억원에 Target PER 24배를 적용했다. 향후 고객사 품질인증과 양산 전환으로 SST의 실적 기여가 확인될수록 밸류에이션 확장이 가능할 전망이다. 현재 주가는 기존 사업가치를 주로 반영해 SST의 성장가치 반영은 제한적인 수준으로, 본업 회복과 신사업 가치 현실화를 감안할 때 적극적인 매수 전략이 유효하다.'라고 분석했다.

◆ 세아베스틸지주 직전 목표가 대비 변동
- 신규 목표가, 56,000원(최근 1년 이내 신규발행)
유진투자증권은 이 종목에 대해 최근 1년 중 처음으로 목표가 56,000원을 제시했다.

◆ 세아베스틸지주 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 57,655원, 유진투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 56,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 57,655원 대비 -2.9% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 현대차증권의 45,200원 보다는 23.9% 높다. 이는 유진투자증권이 타 증권사들보다 세아베스틸지주의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 57,655원은 직전 6개월 평균 목표가였던 64,464원 대비 -10.6% 하락하였다. 이를 통해 세아베스틸지주의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.

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