[리포트 브리핑]한국콜마, '고객 포트폴리오 전환 본격화' 목표가 130,000원

[리포트 브리핑]한국콜마, '고객 포트폴리오 전환 본격화' 목표가 130,000원 - 키움증권

기사입력 : 2025년08월11일 08:56

최종수정 : 2025년08월11일 09:07

[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 키움증권에서 11일 한국콜마(161890)에 대해 '고객 포트폴리오 전환 본격화'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 130,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 46.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.

◆ 한국콜마 리포트 주요내용
키움증권에서 한국콜마(161890)에 대해 '2분기 매출액은 7,308억원 (+11% YoY), 영업이익은 735억원 (+2% YoY, OPM 10.1%)으로 예상치를 하회. K뷰티 호황기에 따른 인디 뷰티 고객사들의 발주 증가와 국내 레거시 고객사향 수주 감소가 상쇄되면서 국내 법인 매출이 기대 만큼 늘지 못했고, 자회사 이노엔도 리콜 사태로 이익이 기대를 하회했기 때문. 다만 하반기부터 신흥 뷰티 브랜드의 이익 기여가 점차 늘어날 전망이기에, 기존 레거지 고객사 수주 감소에 대한 우려는 제한적. 투자의견 매수와 목표주가를 유지.'라고 분석했다.

◆ 한국콜마 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 130,000원 -> 130,000원(0.0%)
- 키움증권, 최근 1년 목표가 상승
키움증권 조소정 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 130,000원은 2025년 07월 08일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 130,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 08월 21일 90,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 130,000원을 제시하였다.

◆ 한국콜마 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 113,474원, 키움증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 130,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 113,474원 대비 14.6% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 다올투자증권의 140,000원 보다는 -7.1% 낮다. 이는 키움증권이 타 증권사들보다 한국콜마의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 113,474원은 직전 6개월 평균 목표가였던 88,176원 대비 28.7% 상승하였다. 이를 통해 한국콜마의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.

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