전체기사 최신뉴스 GAM
KYD 디데이
증권·금융 증권

"에코프로비엠, SK이노 메인 벤더 등극... 추가 장기 공급 가능성↑" - 유안타증권

기사입력 : 2021년09월10일 09:23

최종수정 : 2021년09월10일 09:23

[서울=뉴스핌] 김준희 기자 = 유안타증권이 에코프로비엠의 SK이노베이션향 하이니켈 NCM 양극재 10조1000억 원 규모 수주와 관련, "중장기 성장을 담보했다"고 평가했다. 투자의견 '매수'를 유지하고, 목표주가는 48만 원으로 상향 조정했다.

김광진 유안타증권 연구원은 10일 "이번 수주는 지난해 초 2조7000억 원 규모 수주 이후 두 번째 대규모 수주로, 기대했던 포드 전기 픽업트럭(F150 라이트닝 등)향 NCM9.5.5 공급이 포함된 것으로 파악된다"며 "공급 기간은 3년간이며 2024년부터 매출에 반영될 예정"이라고 말했다.

그는 이어 "이번 수주 건은 2024년 이후의 중장기 성장기반을 확보하고, 삼성SDI에 이어 SK이노베이션의 양극재 메인 벤더 등극 두 가지 측면에서 중요한 의미를 지닌다"고 설명했다.

[서울=뉴스핌] 이윤애 기자 = SK이노베이션 배터리 사업 지동섭 대표(오른쪽)와 에코프로 이동채 회장이 지난 8일 서울 종로구 SK서린빌딩에서 열린 구매 계약 및 협약식에서 기념사진을 촬영하고 있다. [사진=SK이노베이션] 2021.09.09 yunyun@newspim.com

이번 수주로 에코프로비엠 증설 스케줄에도 탄력이 붙을 전망이다. 에코프로비엠은 내년 말까지 총 7만 톤 NCM 캐파(생산설비)를 확보할 예정이다.

김 연구원은 "(증설된 캐파도) 약 2조 원 매출 가능 캐파로 2024년 이후 급증할 공급량을 감안하면 역부족"이라며 "추가 NCM 캐파가 필요하며, 증설 사이트는 미국이 유력하다. 연내 구체화를 전망하며 초기 투자 규모는 3만 톤을 예상한다"고 했다.

그러면서 "2025년 기준 에코프로비엠의 전체 캐파 가이던스는 기존 29만 톤에서 32만 톤으로 상향 조정될 것"이라며 "후속 신규 수주에도 대비가 필요하고, SK이노베이션의 포드향 수주잔고와 공급기간을 감안할 때 2027년 이후 물량에 대한 추가 장기 공급계약 체결 가능성도 존재한다"고 내다봤다.

이어 김 연구원은 "목표주가는 포드향 매출이 본격적으로 증가하는 2023~2024년 평균 예상 주당순이익(EPS) 1만9377원에 타깃 주가수익비율(PER) 25배를 적용했다"며 "2차전지 주요 소재업체들의 주가가 2023년 예상 실적 기준 PER25~40배 구간에 형성된 점을 감안하면 적정한 밸류에이션 수준"이라고 덧붙였다.

zunii@newspim.com

[뉴스핌 베스트 기사]

사진
김영훈 고용부 장관 후보자는 누구? [세종=뉴스핌] 양가희 기자 = 이재명 대통령이 김영훈 전 민주노총 위원장을 고용노동부 장관 후보자로 임명했다. 강훈식 대통령실 비서실장은 23일 11개 부처 장관 후보자를 발표했다. 김 후보자는 1968년 부산에서 태어나 마산중앙고, 동아대를 졸업해 성공회대 NGO대학원에서 정치정책학(정치학) 석사 학위를 받았다. 김영훈 고용노동부 장관 후보자 [사진=대통령실] 2025.06.23 sheep@newspim.com 김 후보자는 2010년부터 2012년까지 민주노총 위원장으로 활동하다가 2017년 정의당에 입당, 제19대 대통령 선거에서 노동본부장을 맡았다. 2021년에는 더불어민주당 대선 후보 이재명 대통령의 노동부문 지지단체 '공정사회 구현을 위한 노동광장'에 공동대표로 참여한 바 있다. 지난 총선에서는 더불어민주연합에서 비례대표 20번을 받았다. 현재 한국철도공사 기관사이자 부산지방노동위원회 공익위원으로 활동하고 있다. 강 비서실장은 "민주노총 위원장을 역임하며 노동의 목소리를 대변해 온 인물"이라며 "산업재해 축소, 노란봉투법 개정, 주4.5일제 등 일하는 사람들의 권리를 강화하는 역할을 해줄 것으로 기대한다"고 밝혔다. 한 정부 관계자는 김 후보자에 대해 "합리적이다"라며 "민주노총이 그간 (사회적 대화 등) 제도권 밖에 있었다. 이를 계기로 제도권으로 들어오길 희망한다"고 말했다. ◇ 김영훈 고용노동부 장관 후보자 프로필 ▲1968년 부산 출생 ▲마산중앙고, 동아대, 성공회대 NGO대학원 정치정책학 석사 ▲정의당 노동본부장 ▲민주노총 위원장 ▲철도노조 위원장 ▲철도공사 기관사 ▲부산지방노동위원회 공익위원 sheep@newspim.com 2025-06-23 14:57
사진
안규백 64년 만에 문민 국방 후보자 [서울=뉴스핌] 김종원 국방안보전문기자 = 국군 최고통수권자인 이재명 대통령은 23일 초대 국방부 장관에 민간인 출신인 안규백(64) 더불어민주당 5선 중진 의원을 인선했다. 강훈식 대통령실 비서실장은 이날 "안 후보자가 국회 국방위원회 간사와 위원장 등 5선 국회의원 이력의 대부분을 국회 국방위에서 활동했다"면서 "군에 대한 이해도가 풍부하고 64년 만에 문민 국방장관으로서 계엄에 동원된 군의 변화를 책임지고 이끌어 나갈 것"이라고 인선 배경을 설명했다.  안규백 국방부 장관 후보자. [사진=대통령실] 안 후보자는 집권 여당인 민주당에서 국방위원장을 비롯해 국방위원으로서 15년 간 의정활동을 했다. 그 누구보다 군과 국방안보를 잘 아는 인물로 그동안 역대 정부에서도 꾸준히 민간인 출신 국방장관으로 유력하게 거명됐었다. 특히 안 후보자는 국회 12·3 비상계엄 사태에 대한 진상규명 국정조사 특위위원장 중책까지 맡았다. 여야 의원들을 아우르며 적지 않은 성과를 냈다는 평가다. 이번 대선에서도 민주당 중앙선대위 총괄특보단장 핵심 보직을 맡았다. 계엄 사태 주역인 군의 정치적 중립성을 확립하면서 어수선한 군을 안정적으로 이끌면서 군 전반을 개혁할 최적임자로 꼽힌다. 합리적인 성품에 남의 말을 귀담아듣는 전형적인 외유내강형 인물이다. 다만 상식과 원칙을 중시하며 불법적이고 정의롭지 않은 일에는 불같이 화를 내는 성격이다. 아들 둘 모두 육군과 해병대에서 현역으로 군 복무를 했다.  안 후보자가 국회 인사청문회를 통과해 이재명정부의 초대 국방장관으로 취임하면 1961년 현석호 장관 이후 64년 만에 군인이 아닌 민간인 출신 국방장관이 된다.  한국 정치사의 격동기를 거쳐 군사독재정권 시절에 장군 출신들이 독식했던 국방장관을 정치 안정기에 들어 사실상 민간인 출신의 진정한 '문민 국방장관'이 나올 수 있을지 초미 관심사다. ▲전북 고창(64) ▲광주 서석고 ▲성균관대 철학과 학사·무역대학원 무역학 석사 수료 ▲18·19·20·21·22대 국회의원 ▲국회 국방위원회 위원장·간사 ▲국회 '내란 진상규명 국정조사 특별위원회' 위원장 ▲더불어민주당 사무총장 kjw8619@newspim.com 2025-06-23 14:13
안다쇼핑
Top으로 이동